Brutto- und Nettokonzept des Working Capital

Das Brutto-Umlaufvermögen bezieht sich auf den Betrag der Mittel, die in einem kurzfristigen Vermögen eines Unternehmens investiert sind. Dies ist ein fortlaufendes Unternehmenskonzept, das es dem Finanzplaner ermöglicht, die richtige Menge an Betriebskapital zum richtigen Zeitpunkt bereitzustellen, so dass der Geschäftsbetrieb nicht unterbrochen wird und die Kapitalrendite maximiert wird.

Die Höhe der Investitionen in das Umlaufvermögen des Unternehmens allein gibt jedoch keinen korrekten Hinweis auf die Finanzlage des Unternehmens. Für eine zutreffende Bewertung der Finanzkraft eines Unternehmens müssen Investitionen in das Umlaufvermögen in Relation zu den kurzfristigen Verbindlichkeiten gesehen werden.

Das Nettoumlaufvermögen wird durch die Differenz zwischen kurzfristigem Vermögen und kurzfristigen Verbindlichkeiten dargestellt. Das am weitesten verbreitete Konzept des Working Capitals bedeutet „das aktuell genutzte Kapital für die Geschäftstätigkeit eines Unternehmens, dh den Überschuss des kurzfristigen Vermögens über die kurzfristigen Schulden oder das Nettoumlaufvermögen“. Das Konzept ist nützlich für die Finanzierung des zusätzlichen Kapitals, das zur Finanzierung des Umlaufvermögens erforderlich ist, und darüber hinaus, was durch die kurzfristigen Verbindlichkeiten finanziert wird.

Das Nettokonzept des Betriebskapitals erleichtert auch die Bestimmung der kurzfristigen Zahlungsfähigkeit und der Solidität des Unternehmens. Durch den Vergleich der Höhe der kurzfristigen Verbindlichkeiten mit der Höhe des Umlaufvermögens können wir die Fähigkeit des Unternehmens ermitteln, seine kurzfristigen Verpflichtungen aus Liquiditätssicht zu erfüllen.

Umlaufvermögen, das mindestens dem doppelten Wert der kurzfristigen Verbindlichkeiten entspricht, gilt als Standard. Aber jetzt laufen Unternehmen mit Parität des Umlaufvermögens zu den kurzfristigen Verbindlichkeiten reibungslos und werden als finanziell solide betrachtet.

Das Nettoumlaufvermögen kann positiv oder negativ sein. Ein positives Nettoumlaufvermögen entsteht, wenn das kurzfristige Vermögen die kurzfristigen Verbindlichkeiten übersteigt und ein negatives Betriebskapital, wenn die kurzfristigen Verbindlichkeiten das kurzfristige Vermögen übersteigen. Es zeigt eine schlechte Liquiditätsposition. Dies ist ein qualitatives Konzept, das den Charakter der Quellen hervorhebt, aus denen die Mittel zur Unterstützung desjenigen Teils des Umlaufvermögens beschafft wurden, der die kurzfristigen Verbindlichkeiten übersteigt.